光伏組件價(jià)格崩跌德國(guó)太陽(yáng)能產(chǎn)業(yè)最后一根獨(dú)苗轟然倒下

2017-05-15 11:42:44 國(guó)際電子商情　點(diǎn)擊量：評(píng)論 (0)

德國(guó)太陽(yáng)能產(chǎn)業(yè)最后的獨(dú)苗宣布破產(chǎn)。Solarworld官網(wǎng)新聞稿非常簡(jiǎn)短，聲明表示，SolarWorld AG管理委員會(huì)，經(jīng)過(guò)很多努力，但不幸沒(méi)有拯救業(yè)績(jī)持續(xù)下滑的公司，現(xiàn)在公司負(fù)債累累，不得不向法庭申請(qǐng)破產(chǎn)程序。據(jù)德

據(jù)相關(guān)報(bào)道整理，在美國(guó)多晶硅制造商Hemlock向法院控訴“德商SolarWorld違約，并求償7.7億美金”一案中，Hemlock稱， 2013年3月，SolarWorld旗下的硅片子公司DeutscheSolar未履行四筆多晶硅的無(wú)條件支付契約(TakeorPay)，影響2000萬(wàn)公斤以上的多晶硅供貨。按原契約，DeutscheSolar不取貨也應(yīng)支付款項(xiàng)，但DeutscheSolar并未履約，Hemlock因而提出違約控訴，向SolarWorld求償。美國(guó)法院在2016年7月初步判定SolarWorld須給付賠償金7.7億元，而此款項(xiàng)足以造成SolarWorld破產(chǎn)。

業(yè)界就此分析，Hemlock控告SolarWorld，背后真正的目的是令SolarWorld撤銷對(duì)中國(guó)太陽(yáng)能電池、組件產(chǎn)品的“雙反”控訴，借此使美國(guó)解除對(duì)中國(guó)太陽(yáng)能產(chǎn)品的“雙反”限制，進(jìn)而促使中國(guó)相對(duì)解除對(duì)歐美多晶硅的關(guān)稅壁壘，使Hemlock、REC等歐美業(yè)者能銷售多晶硅到中國(guó)市場(chǎng)。

此前中東太陽(yáng)能公司，QsTec斥資3500萬(wàn)歐元收購(gòu)solar world的30%股權(quán)，讓solarworld度過(guò)2013年的難關(guān)，此次任由Solarworld破產(chǎn)，看來(lái)QsTec也已經(jīng)無(wú)暇西顧了，由于油價(jià)的暴跌，QsTec也是艱難度日，大幅裁員。上個(gè)月QsTec旗下多晶硅工廠宣布產(chǎn)出多晶硅，不過(guò)只是驗(yàn)證性試驗(yàn)，生長(zhǎng)了18個(gè)小時(shí)從8mm長(zhǎng)到13mm就停止生產(chǎn)，并未大規(guī)模生產(chǎn)，QsTec多晶硅的命運(yùn)也是撲朔迷離。

歐盟將SolarWorld的破產(chǎn)描述為對(duì)德國(guó)和歐洲太陽(yáng)能行業(yè)的嚴(yán)重打擊。歐盟總裁Milan Nitzschke，針對(duì)中國(guó)制造商的“雙反”措施影響有限，而且產(chǎn)能過(guò)剩又再次破壞了歐洲制造商的前景。Milan Nitzschke說(shuō)：“五年來(lái)，我們一直在抱怨中國(guó)太陽(yáng)能生產(chǎn)商在歐洲的大規(guī)模傾銷，自那時(shí)以來(lái)，我們已經(jīng)有100多個(gè)工廠關(guān)閉和破產(chǎn)。”

Solarworld轟然倒塌，誰(shuí)將彌補(bǔ)空缺?

2013年SolarWorld就曾因面臨巨額負(fù)債而進(jìn)行財(cái)務(wù)重組。但過(guò)去兩年，SolarWorld積極導(dǎo)入PERC技術(shù)，德國(guó)、美國(guó)廠房合計(jì)擁有超過(guò)1GW的單晶PERC產(chǎn)能，也由于品牌優(yōu)勢(shì)、在地性、且不受稅率限制，其產(chǎn)品在歐美屋頂型市場(chǎng)擁有不錯(cuò)的市場(chǎng)份額以及價(jià)格。

從SolarWorld的破產(chǎn)，我們可以認(rèn)知到，縱使擁有先進(jìn)技術(shù)、或提出各種貿(mào)易壁壘，仍很難讓高成本的廠商在接下來(lái)積極的價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)中生存。

“對(duì)亞洲廠商而言，雖不少人關(guān)切產(chǎn)能會(huì)由誰(shuí)接手、是否會(huì)讓貿(mào)易戰(zhàn)越演越烈、或比較平息。但短期內(nèi)最重要的是：誰(shuí)將彌補(bǔ)SolarWorld在歐美市場(chǎng)不能繼續(xù)供貨的空缺?”

位在當(dāng)?shù)氐臍W美廠商當(dāng)然首先受惠，不受貿(mào)易戰(zhàn)干擾的韓國(guó)、東南亞廠也可能進(jìn)一步擴(kuò)張占有率。對(duì)國(guó)內(nèi)廠商而言，歐洲雖對(duì)中國(guó)提出高于市價(jià)許多的限價(jià)限量協(xié)議(MIP)，但大多一線中國(guó)制造商大多選擇退出MIP、以改由非中國(guó)本土產(chǎn)能出貨。從國(guó)內(nèi)海關(guān)組件出口數(shù)據(jù)也可以分析到，今年第一季度國(guó)內(nèi)產(chǎn)能輸往歐洲不到0.5GW，

僅占第一季本土產(chǎn)能出口7.2GW中的近5%。但光是晶科、天合、阿特斯、晶澳，一個(gè)季度的實(shí)際整體出貨應(yīng)就超過(guò)0.6GW，可見(jiàn)擁有東南亞產(chǎn)能或第三地合作伙伴的廠商，也能迅速搶占?xì)W洲市占。

目前觀察，260-265W等較低效的多晶組件在歐洲仍是主流產(chǎn)品之一，但隨著歐洲屋頂型市場(chǎng)的穩(wěn)定發(fā)展，各地高效組件制造商仍把歐洲列為必爭(zhēng)之地。除了以單晶PERC組件為主力的SolarWorld以外，SunPower、LG電子、REC Solar、韓華Q-cells，也都有固定的營(yíng)收比重來(lái)自歐洲市場(chǎng)。且高效產(chǎn)品在歐洲仍能有很好的價(jià)格，單晶perc 300W組件仍能有EUR0.45 / W左右的價(jià)格水平，利潤(rùn)極高，60片電池片300W組件確實(shí)也是歐洲目前的熱門商品。

據(jù)了解，SolarWorld去年在美國(guó)也有超過(guò)500MW的出貨，故近期先必須優(yōu)先關(guān)注SolarWorld美國(guó)子公司是否一并進(jìn)入破產(chǎn)程序。但SolarWorld沉痛地提出這“痛苦的一步”也是市場(chǎng)的一大警惕：在價(jià)格戰(zhàn)越演越烈的光伏產(chǎn)業(yè)，沒(méi)有成本競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的制造商只能日漸衰敗。

全球光伏企業(yè)新一輪破產(chǎn)重組潮來(lái)襲

由于中國(guó)一線大廠海外大舉擴(kuò)產(chǎn)，連帶使美、歐現(xiàn)貨價(jià)格近期快速下殺，過(guò)去因貿(mào)易壁壘而成為高價(jià)市場(chǎng)的美、歐兩地，目前價(jià)格扣除運(yùn)費(fèi)已幾近與中國(guó)市場(chǎng)同價(jià)。

印度及新興市場(chǎng)的成長(zhǎng)幅度未能彌補(bǔ)中、美、日的需求衰退，一線組件廠為鞏固出貨，其2017年報(bào)價(jià)頻破底，預(yù)估組件市場(chǎng)均價(jià)將由2017年初的US$ 0.38/W，跌至年底的US$0.33/W，不僅中上游廠商將面臨極大虧損，一線組件廠也難維持過(guò)去15%以上的毛利區(qū)間。整體而言，2017年光伏供應(yīng)鏈由上至下利潤(rùn)都將低于2016年水平。

根據(jù)機(jī)構(gòu)預(yù)測(cè)，2017年將首見(jiàn)光伏需求幾近零成長(zhǎng)，嚴(yán)重供過(guò)于求恐使明年下半再現(xiàn)價(jià)格失序風(fēng)暴，不僅組件價(jià)格2017年全年跌幅將超過(guò)10%，中上游多晶硅、硅片、電池片價(jià)格都可能再創(chuàng)新低。

整體而言，產(chǎn)業(yè)供需失衡及終端市場(chǎng)需求的劇烈波動(dòng)，造成今明兩年太陽(yáng)能售價(jià)急遽崩跌，企業(yè)必須透過(guò)PERC與黑硅技術(shù)達(dá)成降本，甚至提升產(chǎn)品質(zhì)量的目標(biāo)。同時(shí)，因應(yīng)價(jià)格將再度失序，產(chǎn)業(yè)鏈都將重新思考產(chǎn)品及營(yíng)利模式的布局，未能提升競(jìng)爭(zhēng)力的廠商將難以度過(guò)嚴(yán)苛市況。

2011年德國(guó)光伏龍頭企業(yè)QCell宣告破產(chǎn)，后被韓華收購(gòu)。在那一輪光伏企業(yè)破產(chǎn)潮中，德國(guó)光伏企業(yè)幾乎被血洗，大廠僅剩Solarword AG公司。在2012年歐美國(guó)家出臺(tái)光伏“雙反”政策，致使盲目擴(kuò)張中的中國(guó)光伏企業(yè)受到重挫，中國(guó)光伏龍頭企業(yè)尚德也隨后在2012年上半年破產(chǎn)，賽維也緊隨其后。

Solarworld AG的破產(chǎn)，可能宣告光伏企業(yè)新一輪破產(chǎn)重組潮來(lái)襲。這一輪的破產(chǎn)潮或?qū)⒈壬弦惠喐鼩埧幔毡尽⒚绹?guó)的光伏企業(yè)將遭到血洗，中國(guó)光伏企業(yè)中不具備競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的企業(yè)也很難幸免于難。